零、交易之先
50万本金，用十年做很多事情都能赚到2000万，惟独做交易不可能
一、交易理念
1. 交易思维
| 三大思维 | 本源思维 | 剃刀思维 | 破立思维 | 第一性原理 | 不确定性 | 确定性 | 奥卡姆剃刀 | 复杂性 | 简单性 | 碎片化 | 系统性 |
2. 交易原理
| 三大原理 | 正期望值 | 大数定律 | 复利效应 | 胜率赔率 | 大数小数 | 复利复亏 | 正确率 | 盈亏比 | 高胜率 | 高赔率 | 大数法则 | 频率概率 | 概率思维 | 概率游戏 | 小数法则 | 赌徒谬误 | 非对称杠杆 | 72法则 |
3. 交易规律
| 三大规律 | 自然规律 | 社会规律 | 人性规律 | 均值回归 | 极值爆表 | 有限理性 | 正态分布 | 高斯分布 | 幂律分布 | 黑天鹅事件 | 交易心理 | 贪婪 | 恐惧 | 懒惰 | 惯性 | 幻想 | 沉没成本 | 羊群效应 | 从众心理 | 逆向合理化｜逆势操作｜懊悔｜盲目自信｜错过｜痛苦｜耐心｜
4. 交易原则
| 三大原则 | 先生存后发展 | 先胜率后赔率 | 先方向后位置 | 左侧交易 | 右侧交易｜顺势交易｜价值投资｜趋势交易｜
5. 风险管理
| 三种方法 | 分散 | 对冲 | 保险 | 系统风险 | 非系统风险 | 市场风险 | 信用风险 | 流动性风险 | 操作风险 | 灰犀牛事件 |
交易员心中最经典的一篇文章 ：看清自身潜藏的“无意识”，做期货交易就要像傻瓜！
二、交易规则
1. 微观结构
| 六大模块 | 订单形式原则 | 交易离散构件 | 价格形成机制 | 价格稳定机制 | 交易信息披露 | 交易支付机制 | 市价订单 | 限价订单 | 订单优先原则 | 最小报价单位 | 最小交易单位 | 集合交易 | 连续交易 | 报价驱动 | 订单驱动 | 大宗交易 | 涨跌幅限制 | 大盘断路器 | 个股断路器 | 最大价格升降档位限制 | 保证金制度 | 头寸限制 | 股市稳定基金 | 清算交收 | 日内回转交易 | T+0交易 | 信用交易 | 买空卖空 | 融资融券 |
2. 市场质量
| 三个维度 | 市场有效性 | 市场稳定性 | 市场流动性 | 市场效率 | 信息效率 | 有效市场假说 | 弱式有效市场 | 半强式有效市场 | 强式有效市场 | 基本波动性 | 临时波动性 | 交易即时性 | 市场宽度 | 市场深度 | 市场弹性 | 自我强化 |
3. 交易品种
| 股票 | 期货 | 期权 | 外汇 | 基金 | 指数基金 | ETF基金 |
4. 交易公告
| 上交所 | 深交所 | 中金所 | 上期所 | 郑商所 | 大商所 |
三、交易决策
1. 基本分析
①宏观分析
②行业分析 | 第一产业 | 第二产业 | 第三产业 | 朝阳产业 | 夕阳产业 | 新兴产业 | 传统产业 | 资本密集型 | 资源密集型 | 技术密集型 | 知识密集型 | 劳动密集型 | 波特五力模型 |
③企业分析 | 安全边际 | 内在价值 | 天花板 | 护城河 | 能力圈 | 财务分析 | 资产负债表 | 现金流量表 | 利润表 | 杜邦分析法 | 利润率 | 周转率 | 杠杆率 |
2. 技术分析
①量 | 成交量 | 成交额 | 买盘卖盘 | 现手总手 | 量比 | 换手率 | 委买委卖 | 放量缩量 | 天量地量 | 量在价先 | 量价配合 | 量价背离 | 天量天价 | 地量地价 | 底量顶量 | 后量前量 |
②价 | 卡位思维 | 三大前提 | K线绘制 | 阴阳方向 | 实体强弱 | 影线转折 | 普通坐标 | 对数坐标 |
③时 | 市场周期 | K线周期 | 周期互动 | 周期共振 | 周期矛盾 | 看大做小 | 由小转大 |
④形 | 走势 | 道氏理论 | 短中长 | 上下盘 | N字结构 | 反转买点 | 回撤买点 | 终极买点 | 真假突破 | 波浪理论 | 波浪起点 | 波浪三大买点 | K线形态 | 双K线组合 | 三K线组合 | 多K线组合 |
⑤趋 | 趋势 | 趋势线 | 移动平均线 | 均线周期 | 单均线扭转 | 双均线交叉 | 多均线组合 | 龙尾K线 | 甩尾技术 | 价格穿越 | 金叉死叉 | 均线收敛 | 均线发散 | 多头排列 | 空头排列 | 均线即价值 | 爆米花过程 | 主动回归 | 被动回归 | 葛兰威尔八大法则 | 均线六大买卖法则 | 牛熊分界线 |
⑥指 | MACD指标 | MACD的0轴内涵 | 同离走势 | 背离走势 | 同回走势 | 盘回走势 | 顶底背离 | 线柱背离 | 多重背离 | 123法则 | 2B法则 | MACD三大买点 | MACD四大柱子 | 多空临界指标 | 多空临界线 | 多空目标位 | 模拟K线预演未来 |
⑦套 | 投机交易 | 套利交易 | 一价定律 | 跨期套利 | 跨市套利 | 跨品种套利 | 期现套利 | 牛市套利 | 熊市套利 | 蝶式套利 | 正向套利 | 反向套利 | 价差交易 | 预测价差 | 反推价格 |
你以为的顿悟，其实是别人的基本功！（不要脱离基本功，妄谈心态）
四、交易执行
1. 资金管理
| 鞅策略 | 反鞅策略 | 凯利公式 | 固定分数法 | 最大损失法 | 市场波幅法 | ATR平均真实波幅 | 固定比率法 | 递减分数法 | 递减f值法 |
2. 程式交易
| 程序化交易 | 系统化交易 | 自动化交易 | Python语言 | TraderBlazer语言 | MQL5语言 |
3. 算法交易
| 算法交易 | 订单分割 | 订单智能路由 | DMA直通交易 | 交易成本 | 直接成本 | 间接成本 | 交易佣金 | 交易费用 | 经手费 | 监管费 | 过户费 | 交易税 | 印花税 | 买卖价差 | 延迟成本 | 时间风险 | 市场冲击 | TWAP策略 | VWAP策略 |
4. 交易工具
五、交易评估
| 收益率 | 夏普比率 | 最大回撤 | 资金曲线 | 软件评估 |
六、交易口诀
1. 轻仓顺势回撤，分散分批共振
① 轻仓：凯利公式，f=p-q/b<p
② 顺势：高胜率，顺大势、顺小势
③ 回撤：高赔率
④ 分散：多品种
⑤ 分批：多批次
⑥ 共振：多周期
2. 势能=趋势+量能
=周期共振+(N字形态+均线趋势)+量能资金
=时+价+量
3. 小行情小做，大行情大做
① 多周期趋势矛盾，共识合力少，主动止盈
② 多周期趋势共振，共识合力多，移动止盈
六、交易之后
从3万做到200万的期货高手告诉你，交易赚钱平仓后，这五件事要记得做
高手与散户的区别：交易高手追的是“确定无疑”的涨势，要的是“明白无误”的跌势
七、交易故事
大赚—亏损—连续翻倍—重回解放前—东山再起，我终于找到了期货交易法则!
“两个月36万几乎归零”，“我每天都要亏损”，“最惨时全身只有2000块”……
八、交易感悟
深处期货投资界的风口浪尖15年，今天来谈谈我的交易经验（经典好文）
九、常见问答
十、影视书籍